תכנון פיננסי - גדי ברקאי, פתח תקווה - כל הארץ

שלום נווה,

הבחירה בין השקעה עצמאית בשוק ההון לבין קופת גמל להשקעה תלויה במידת המעורבות שתרצי בניהול הכסף, בגמישות שחשובה לך, ובאופן שבו תרצי לממש את הכספים ברווח או בפרישה.

כאשר היעד המרכזי הוא חיסכון לגיל פרישה, יש לקופת גמל להשקעה יתרון מס קריטי, לצד פשרות בניהול ובעלויות.

ההבדלים המשמעותיים בין המסלולים

מה כדאי יותר לחיסכון עבור גיל פרישה?

מתי כדאי להעדיף קופת גמל להשקעה?

1. עיקרון הקצבה הפטורה: אם המטרה היא להפוך את הסכום לקצבה חודשית נוספת החל מגיל 60, הטבת המס היא משמעותית מאוד – הרווחים שצבאת פטורים לחלוטין ממס רווחי הון, והקצבה פטורה ממס הכנסה.

2. ניהול "שכח ומצא": אם את מעדיפה שלא לעסוק בבחירת מניות, בניהול תיקים או במעקב שוטף, ומעדיפה לתת לגוף מוסדי לנהל את ההשקעה במסלול שנבחר.

3. דחיית מס במעבר בין מסלולים: אפשר לשנות רמת סיכון (למשל, לעבור ממסלול מנייתי למסלול סולידי יותר ככל שמתקרבים לגיל הפרישה) מבלי לשלם מס באמצע.

מתי כדאי להעדיף שוק ההון באופן עצמאי?

1. סכומים הגבוהים מתקרת ההפקדה: אם ברצונך להפקיד סכום השווה או עולה על תקרת ההפקדה השנתית בקופת גמל להשקעה (כ-79,000 ש"ח בשנה).

2. חיסכון בעלויות ובחירה נרחבת: השקעה עצמאית במדדים עולמיים רחבים (כמו S&P 500 או מדדי מניות עולמיים) דרך קרנות סל מחקות מאפשרת דמי ניהול מזעריים ופיזור רחב מאוד.

3. תכנון למשיכה הונית (חד-פעמית): אם הכוונה מראש היא למשוך את הכסף כסכום חד-פעמי בגיל פרישה ולא כקצבה, יתרון הפטור ממס של קופת הגמל מתבטל (בשני המקרים ישולם 25% מס על הרווח), ואז דמי הניהול הנמוכים בשוק ההון העצמאי עשויים להכריע.

(הערה: לחיסכון ממוקד לפרישה שווה לבחון במקביל גם מכשירים כמו קרן השתלמות אם יש זכאות, או קופת גמל לפיקון 190 במידה שמדובר בהפקדת סכום חד-פעמי גדול לקראת גיל 60).

בברכה,
גדי ברקאי.

0544640290